V.I.G. International

Kapitalerhöhung 2008: Emission von 23 Mio. neuen Aktien

Im Frühjahr 2008 führte die Vienna Insurance Group eine Kapitalerhöhung von 23 Mio. neuen Aktien auf 128 Mio. Aktien durch. Durch die Kapitalerhöhung wurde der Erwerb der Versicherungsaktivitäten der Erste Group einschließlich der langfristigen gegenseitigen Vertriebspartnerschaft mit der Erste Group finanziert. Weiters ermöglicht die Kapitalerhöhung der Vienna Insurance Group die Finanzierung weiterer Aktivitäten zur Fortsetzung des Wachstumskurses in den CEE-Ländern.

Die Vienna Insurance Group legte nach einem erfolgreichen Bookbuilding den Bezugs- und Angebotspreis für die neuen Aktien mit EUR 49,50 pro Aktie fest. Aufgrund der großen Nachfrage wurden alle 23 Mio. im Rahmen der Kapitalerhöhung angebotenen neuen Aktien platziert. Mit einem Volumen von rund EUR 1,14 Mrd. repräsentiert diese Kapitalerhöhung der Vienna Insurance Group die größte je von einer Versicherungsgruppe an der Wiener Börse durchgeführte Aktienplatzierung. Das globale Angebot war mehrfach überzeichnet.

Besonders stark war dabei sowohl die Nachfrage von bestehenden Vienna Insurance Group-Aktionären als auch von einer Vielzahl neuer Privatanleger sowie institutioneller Investoren. Die Nachfrage von institutionellen Investoren kam insbesondere aus Österreich, Zentral- und Osteuropa, Großbritannien, den USA und Asien. Die neuen Aktien verfügen über volle Dividendenberechtigung für das Geschäftsjahr 2008.

Ausgabe einer EUR 250 Mio.-Hybridanleihe

Zur Erhöhung der finanziellen Flexibilität begab die Vienna Insurance Group im Juni 2008 eine Hybridanleihe mit einem Volumen von EUR 250 Mio. Der Erlös der Anleihe wurde für allgemeine Finanzierungszwecke und zur weiteren Stärkung der Eigenmittel verwendet. Die Konditionen der Anleihe wurden aufgrund der Nachfrage im Bookbuilding-Verfahren auf Basis

der aktuellen Marktbedingungen festgelegt. Im Anschluss an die Platzierung bei institutionellen Investoren gab es für private Anleger in Österreich (vom 2. bis 4. Juni 2008) die Möglichkeit zur Zeichnung, die auf enormes Interesse stieß.

Hervorragendes Standard & Poor‘s-Rating

Die international anerkannte Ratingagentur Standard & Poor‘s hat Anfang März 2009 das bestehende „A+“-Rating für die Wiener Städtische Versicherung AG Vienna Insurance Group ausdrücklich bestätigt. Standard & Poors geht davon aus, dass das Management weiterhin den Wachstumskurs erfolgreich umsetzen kann. Unter Berücksichtigung dieser sehr positiven Entwicklung der Vienna Insurance Group wurde der Ausblick mit „stabil“ eingestuft. Damit verfügt das Unternehmen auch in einem herausfordernden wirtschaftlichen Umfeld über ein sehr gutes Rating.

Erfolgreicher Markteinstieg – VIG RE startet über Erwartungen

Die von der Vienna Insurance Group als konzerneigene Rückversicherung gegründete VIG RE zajištovna, a.s. (VIG RE) hat mit Anfang September 2008 ihre Geschäftstätigkeit in Prag aufgenommen. Als regionaler Rückversicherer in CEE bietet die VIG RE besondere Lösungen für die auch oft jungen Versicherungsgesellschaften dieser aufstrebenden Märkte. Angeboten werden Rückversicherungsdeckungen für die Schaden- und Unfallversicherung sowie Lebens- und Krankenversicherung. Die Vienna Insurance Group kann sich damit weiter als Spezialist für die CEE-Region etablieren und wird auf ihren definierten Kernmärkten auch Ansprechpartner für andere Versicherungsgesellschaften dieser Region sein.

Die VIG RE startete im Gründungsjahr hervorragend und konnte bereits im Jahr 2009 die Prämienziele 2011 beinahe erreichen. Es wurden Verträge über rund EUR 280 Mio. gezeichnet. Auch seitens externer Versicherer besteht bereits große Nachfrage. Angesichts dieser exzellenten Geschäftsentwicklung – auch bereits die Hälfte des für 2011 geplanten externen Geschäfts wurde erreicht – kann in Aussicht gestellt werden, dass das Prämienziel für das Jahr 2011 nach oben revidiert wird. Die Erwartung des Konzerns eines RoE von 20,0% im Jahr 2011 kann ebenfalls bestätigt werden.

Die VIG RE wurde von der anerkannten Ratingagentur Standard & Poor’s (S&P) bewertet und erhielt 2008 das ausgezeichnete S&P Rating „A+“ mit stabilem Ausblick.

Kooperation mit der Erste Group in acht Ländern

Die Vienna Insurance Group hat den im 1. Quartal 2008 beschlossenen Kauf der Versicherungsaktivitäten der Erste Group in Österreich und Zentral- und Osteuropa im 4. Quartal 2008 erfolgreich abgeschlossen. Die durchgeführte Transaktion beinhaltete den Erwerb sämtlicher Versicherungsaktivitäten der Erste Group sowie den Abschluss einer langfristigen Vertriebsvereinbarung.

Im Zuge der Transaktion übernahm die Vienna Insurance Group gegen einen Kaufpreis von rund EUR 1,44 Mrd. die Versicherungsgesellschaften der Erste Group in Österreich, der Tschechischen Republik, der Slowakei, Ungarn, Kroatien und Rumänien. Die im Rahmen des Erwerbs abgeschlossene langfristige Vertriebsvereinbarung zwischen den beiden Konzernen eröffnet der Vienna Insurance Group Zugang zum länderübergreifenden Vertriebsnetz der Erste Group mit mehr als 16 Mio. Kunden und über 2.900 Filialen. Die Ländervertriebsabkommen wurden in Österreich, der Tschechischen Republik, der Slowakei, Ungarn, Kroatien, Rumänien sowie in Serbien und der Ukraine individuell abgeschlossen.

Beide Unternehmensgruppen verpflichteten sich im Rahmen einer „Preferred Partnership“, die Produkte des anderen Partners bevorzugt über ihr Vertriebsnetz zu vertreiben. Die Vienna Insurance Group ist mit ihrer umfangreichen Expertise im Bankvertrieb hervorragend positioniert, auch zukünftig maßgeschneiderte Produkte und Dienstleistungen für diesen Vertriebskanal zu entwickeln. Es ist davon auszugehen, dass die Bedeutung der Bancassurance als Vertriebskanal in der Lebensversicherung steigen wird.